问题来源：
关于现金管理的随机模式，下列说法正确的有（ ）。
A、当有价证券的收益率上升时，模型的下限L变小
B、当有价证券的收益率上升时，模型的上限H变小
C、当每日现金余额的标准差上升时，模型的返回线R变大
D、当有价证券的交易成本上升时，模型的返回线R变大
正确答案：B,C,D
答案分析：
模型的下限L是基于企业每日的最低现金需要和经理人风险偏好等因素制定的，与各个参数无关，选项A错误。因为H=L+3U，而U=
，因此当有价证券的收益率i上升时，U变小、H变小，选项B正确。因为R=L+U，而U=
，因此当预期每日现金余额的标准差δ上升时，U变大、R变大，选项C正确。因为R=L+U，而U=
，因此当交易成本b上升时，U变大、R变大，选项D正确。
查看完整问题
崔老师
2024-07-20 17:47:10 322人浏览
勤奋刻苦的同学，您好：
R代表返回线。当企业现金余额高于H时，企业会买入有价证券以降低现金余额至R；当现金余额低于L时，企业会卖出有价证券以提升现金余额至R。
U则代表最优现金返回线的波动幅度，它与企业的现金流入和流出的不确定性有关。简而言之，R是目标现金余额，而U是围绕这个目标余额的允许波动范围。
您看这样清晰些吗？如果有问题我们再沟通。
有帮助(3)
答案有问题？
相关答疑
-
2024-10-15
-
2024-08-15
-
2022-08-11
-
2022-07-08
-
2020-09-14
您可能感兴趣的CPA试题
津公网安备12010202000755号