多项资产组合的风险_2023年中级会计财务管理每日巩固一考点

来源：东奥会计在线责编：王蕾2023-08-15 15:26:30

2023年中级会计职称考试进入冲刺阶段，冲刺阶段除了做考试题，还要查缺补漏，看看还有哪些知识点没掌握，每日发一个考点，大家一起来学习吧！

多项资产组合的风险

(1)一般来讲，随着资产组合中资产个数的增加，资产组合的风险会逐渐降低，当资产的个数增加到一定程度时，组合风险的降低将非常缓慢直到不再降低。

(2)在证券资产组合中，能够随着资产种类增加而降低直至消除的风险，被称为非系统性风险;不能随着资产种类增加而分散的风险，被称为系统性风险。

种类	含义	举例	与组合资产数量之间的关系
非系统性风险特殊风险特有风险可分散风险	是指发生于个别公司的特有事件造成的风险。这种风险可以通过资产组合来分散,即发生于一家公司的不利事件可以被其他公司的有利事件所抵销	一家公司的工人罢工；新产品开发失败；失去重要的销售合同；诉讼失败；发现新矿藏；取得一个重要合同等	当组合中资产的个数足够大时这部分风险可以被完全消除（多样化投资可以分散）
系统性风险市场风险不可分散风险	是影响所有资产的，不能通过资产组合来消除的风险。影响整个市场的风险因素所引起的	宏观经济形势的变动；国家经济政策的变化；税制改革；企业会计准则改革；世界能源状况；政治因素	不能随着组合中资产数目的增加而消失，它是始终存在的（多样化投资不可以分散）

种类

含义

举例

与组合资产数量

之间的关系

非系统性风险

特殊风险

特有风险

可分散风险

是指发生于个别公司的特有事件造成的风险。这种风险可以通过资产组合来分散,即发生于一家公司的不利事件可以被其他公司的有利事件所抵销

一家公司的工人罢工；新产品开发失败；失去重要的销售合同；诉讼失败；

发现新矿藏；取得一个重要合同等