2014注会财管公式总结（三）：管理用报表五大公式

资产负债表

利润表

现金流量表

净（金融）负债＝金融负债－金融资产

平均所得税率＝

营业现金毛流量＝税后经营净利润＋折旧与摊销

净经营资产＝经营资产－经营负债
＝净金融负债＋所有者权益

金融损益，指金融负债利息与金融资产收益的差额，扣除利息收入、金融资产公允价值变动收益等

营业现金净流量＝营业现金毛流量－经营营运资本净增加

经营性营运资本＝经营性流动资产－经营性流负

经营损益：除金融损益外的

净经营长期资产总投资＝净经营长期资产增加＋折摊

净经营资产总投资＝净经营资产增加（净经营资产净投资）＋折旧与摊销

净经营性长期资产＝经营性长期资产－经营性长负

利息费用＝财务费用－金融资产公允价值变动收益－金融资产投资收益＋金融资产的减值损失
财务费用全部作为金融损益——在这里利息费用的意义不同

实体现金流量＝营业现金净流量－（净经营长期资产增加＋折旧与摊销）
＝（税后经营净利润＋折摊）－经营营运资本净增加－（净经营长期资产增加＋折摊）

净经营资产＝经营性营运资本＋净经营性长期资产

净利润＝经营损益＋金融损益
＝税后经营净利润－税后利息费用
＝税前经营利润×（1－所得税税率）－利息费用×（1－所得税税率）

债务现金流量＝税后利息费用－净负债增加
＝税后利息费用－（金融负债增加－金融资产增加）

注：可以通过现金流入流出考虑，跟负债有关的流出，为正。流入，为负。

管理用利润表中“经营利润所得税，利息费用抵税”，用平均所得税率计算

股权现金流量＝股利分配－股权资本净增加
＝股利分配－股份发行（或＋股份回购）